2月20日，由国浩金融证券合规业务委员会暨法律研究中心、国浩律师学院、国浩律师（宁波）事务所、证券时报华东一部共同主办的新年首场上市公司合规沙龙——上市公司信息披露合规管理研讨会在国浩宁波办公室顺利举行。来自主办单位、上市公司和投资机构的五十余位嘉宾参加活动。国浩金融证券合规业务委员会暨法律研究中心主任、国浩上海合伙人黄江东担任主持人。
开场致辞环节，中共宁波市委金融委员会办公室处长杨韬，国浩宁波管理合伙人、主任徐衍修，证券时报华东一部宁波区域负责人施亚琴先后发表讲话，为本次研讨会拉开了序幕。
在随后的主旨演讲环节，国浩上海合伙人施蕾率先就“2024年上市公司信披违规全景分析及案例解读”作主题分享。施蕾律师指出，2024年信息披露案件在证券行政处罚案件中占比近40%，涉及众多上市公司、自然人及机构主体。信披违法行政处罚聚焦财务造假、欺诈发行、资金占用等案件，呈现罚单金额高、严罚与精准罚并行等特点。未来，上市公司及“关键少数”将面临更加严格的监管，处罚力度或将进一步加强，企业需建立完善的信息披露合规管理体系。
黄江东律师围绕“市值管理及其合规界限”展开分享。他表示，市值管理是上市公司提升投资价值和股东回报的战略行为，而近年来，“伪市值管理”案例仍时有发生。目前，监管部门已出台多项政策规范市值管理，明确其定义、方式、禁止事项等。黄江东律师在解读市值管理新规新政的基础上，强调了合法合规市值管理的重要性，介绍了合法合规市值管理的方式，并提示上市公司在严守市值管理“三条红线”“三项原则”的基础上，需重点聚焦主业，合法合规有序开展市值管理。
国浩上海资深顾问刘立立分享了“上市公司年报信披实务要点”。她表示，新“国九条”等政策推动资本市场监管趋严，提高了信息披露违法违规的成本。对于企业的年报编制也有严格的流程和法规要求，涉及多方责任主体，2024年年报监管重点关注财务信息真实性和资金占用等方面。因此，企业需重视现金分红、非财务信息披露等，同时要做好公告审核、常态化召开业绩说明会等工作。
最后，与会人员进入自由交流环节，现场气氛热烈，大家就上市公司信息披露合规管理的难点及困惑进行了深入探讨和交流。据悉，此前“上市公司月度合规沙龙”已成功举办十一期，黄江东律师等分别就上市公司信息披露、资本运作、证券民事诉讼、内幕交易防控、市值管理等主题展开分享，引发了社会各界广泛关注和热烈反响。